Mochizuki kommt auf die Oberschule und trifft seine Kindheitsfreundin und erste Liebe, Tsukimi Kawaru, wieder. Sie hat sich von einem frechen Wildfang in ein vornehmes und schönes Mädchen verwandelt, doch sie hält eine beunruhigend enge körperliche Distanz, die sich seit ihren gemeinsamen Tagen nicht geändert hat. Kurz nach Schuljahresbeginn zwingt ein zufälliger Unfall Kawaru dazu, ihr Geheimnis zu enthüllen: Sie ist ein Wolfsmädchen, ein übernatürliches Wesen, das ihre Instinkte in Mochizukis Gegenwart nicht kontrollieren kann. Ihre Schwester Utsuru erscheint, um Kawaru nach Hause zu bringen, weil sie ihr Versprechen gebrochen hat, ihre Natur geheim zu halten, doch Mochizuki widerspricht und entwickelt einen Plan, der es Kawaru ermöglicht, weiterhin die Oberschule zu besuchen, während ihre Identität verborgen bleibt. Als die beiden sich näherkommen, zitiert Kawarus Vater Mochizuki zu sich und verlangt, dass er sich von ihr trennt. Der Grund liegt in Mochizukis eigener Blutlinie: Er trägt Kaninchenblut in sich, und als Kawaru es versehentlich zu sich nimmt, durchläuft sie eine erzwungene und riskante Wolfsverwandlung. Ihr Vater warnt, dass wiederholte erzwungene Wolfsverwandlungen das Risiko bergen, dass sie irgendwann nicht mehr in die menschliche Form zurückkehren kann. Die Erzählung folgt dem Paar, während es versucht, die wachsende Gefahr ihrer Bindung zu bewältigen und gleichzeitig ihre Beziehung zu vertiefen. Später erscheint eine Frau, die behauptet, Mochizukis Mutter zu sein, und ihm sagt, dass das Kaninchen zum Mond zurückkehren müsse. Die Geschichte steuert auf ein Ende zu, das die miteinander verwobenen Konflikte verbotener Anziehung, familiärer Verpflichtungen und der Gefahr, die eigene Menschlichkeit vollständig zu verlieren, auflöst.